(미국주식) '팔란티어' 매수 기회인가?

한국에서 '서학개미'라고 말하는 개인투자자들이 가장 많이 매수한 종목으로는

'테슬라'가 있다.

그리고 그 다음으로 '팔란티어' 일 것이다.

 

'팔란티어'에 대한 정보나 재무제표, 기타 뉴스 같은 것들은 

유튜브나 구글로 '팔란티어'만 검색해봐도 대부분 파악할 수 있을 거라고

생각하여 패스하고, 오늘은 '팔란티어'의 전망을 중점적으로 이야기할 예정입니다.

 

● '팔란티어'는 무슨 회사인가?

- 대용량 데이터를 통합하여, 사용자가 이것을 기반으로 추론과 의사결정이 가능한

  소프트웨어를 제공하는 회사. 이 정도로 정의할 수 있겠다.

 

- 소프트웨어는 크게 2가지로 나뉘어 제공되고 있다.

  1. Gotham : 미국 등 국가단위 국방/군사 통합 소프트웨어(매출 56%)

  2. Foundry : 민간기업의 데이터 통합 소프트웨어(매출 44%)

 

 

○ Gotham

 

먼저 Gotham 소프트웨어를 살펴보자.

이것은 아래 영상 하나로 이해하는 것이 빠를 것이다.

 

 

 

 

대용량의 복잡하고 다양한 데이터를 통합하여

사용자가 이해하고 의사결정의 선택권을 제공한다는 것은 대단한 발전인 것 같다.

말 그대로 영화에서 나왔던 장면들이 현실이 되어가고 있는 것이다.

 

데이터 통합이라고 하면 흔히 우리는 엑셀 같은 것을 떠 올릴 수도 있겠지만,

Gotham은 문자, 동영상, SNS 같은 모든 데이터를 포함하는 개념이다.

 

 

예를 들어 보자.

전쟁 또는 군사작전을 수행하는 데 있어서 가장 효율적인 방법과 지시를 

사람이 일일이 할 수 있을까?

 

'스타크래프트' 정도의 단순함이라면 '임요한'씨가 일일이 지시해도 되겠지만,

점점 복잡하고 다양화되는 군사장비, 인원, 물자 등을 일일이 지시할 수 있을까?

그것도 신속/정확하고 타이밍을 정확하게 맞추어야 하는 상황에서 말이다.

 

현재는 선택은 인간이 하고 있지만,

미래에는 선택 또한 AI가 하지 않을까 생각된다.

 

이쯤에서 생각나는 영화가 있을 것이다.

'터미네이터'에서 나오는 스카이넷...

정말 이 영화가 막연히 공상만은 아닐 것 같다는 느낌은 나만이 느끼는 것일까?

 

 

○ Foundry

    - 민간기업의 생산/유지보수/시장 변동성 등등에서

      효율성과 최선의 선택을 제공해주는 소프트웨어이다.

 

이러한 소프트웨어를 제공하는 기업으로는 C3.AI 외에도 몇 개 기업이 있는데,

누가 압도적인 점유율을 차지할지는 아직 확정되지 않았다.

 

 

 

● 사업전망

이 글을 읽는 사람들 중에서 미래는 AI가 인간을 뛰어넘어서 

모든 산업에서 널리 쓰일 것이라는 것을 모르는 사람이 있을까?

 

'팔란티어'의 고객들 중에는 미국 국방부 외에도 제약사를 비롯한 

다양한 민간기업들로 확장되어 가는 추세를 보이고 있다.

 

 

○ 군사작전 시 데이터를 활용하여 군사장비/인원의 가장 효과적인 운용방법을 제시.

 

○ 불법자금 감시 및 적발

 

○ 신약 생산을 위해 가장 성공 확률이 높은 방법을 제시.

 

○ 기업의 생산/재고관리 등에서 가장 효율적인 방법을 제시.

 

○ 가이아 x 프로젝트에서 중심적인 역할을 수행.

 

위 사항 이외에도 거의 전 분야의 산업에서 효율성을 높이기 위하여 적용될 수 있다.

 

예를 들어,

가상현실 세계에서의 활용이라든지, 방대한 데이터의 활용으로 유튜브,

구글 검색보다 더 나은 성능의 플랫폼을 만들 수 있으며, 

자율주행 분야에서도 효과적인 데이터 활용으로 적용될 수 있을 것으로 보인다.

 

● 리스크 

○ '팔란티어' 보다 더 나은 성능의 AI 또는 소프트웨어 출현

 

○ CEO 및 내부자의 지속적인 매도로 인한 주가 희석

 

○ 바이든 당선으로 트럼프를 지지했던 피터 틸에 대한 우려

 

○ 경제의 침체기가 길어지면서 AI 적용이 늦어지는 점

 

○ 금리인상에 따른 기술주들의 하락폭 심화

 

○ 락업해제(보호예수)로 인한 주가 희석

 

○ 미국 수호를 기업의 창립 목적으로 하여 미국 및 서방세계만을 대상으로 협업한다

 

○ 소프트웨어를 해당 기업에 적용 시키는데 비교적 오랜 시간이 걸린다.

    (초기에는 오래 걸렸으나 점점 기간이 짧아지고 있고,

     나중에는 자동 적용될 정도의 수준에 이를것으로 예상된다.)

 

이외에도 다양한 리스크가 있을 것으로 생각되지만,

그다지 큰 우려는 하지 않아도 될 것으로 생각된다.

 

 

가장 긍정적으로 생각하는 것은 향후 '팔란티어'가

구글 정도로 성장하는 것이다.

 

그렇게 하기 위해서는 우수한 인재를 붙잡아 두어야 하고,

주식을 스톡옵션으로 주는 이유로 보인다.

 

결국, 주가의 희석보다 매출과 성장이 더 높다면 주가도 상승할 것이기에

향후 '팔란티어'의 매출 성장성을 눈여겨보아야 할 것이다.

 

○ 결론.

은퇴할 시기까지 꾸준히 모아가야 할 주식 중에 하나로 보인다.

 

AI 산업은 2025년까지 해마다 30~50% 정도의 성장을 이룰 것으로 예상한다고 하고 있고,

'팔란티어'도 2021년은 적어도 30% 이상은 성장할 것으로 예상하고 있다고 말하고 있다.

 

그렇다고 하더라도 현재는 주가는 조금 고평가 수준이라고 생각되나,

주가의 향방이 어떻게 될지는 신만이 아시기에

우리는 그냥 정기 매수로 대응하는 수밖에는 없을 것 같다.

 

미래는 AI, 방대한 데이터 처리, 가상현실, 자율주행 등이

군사/민간 분야에서 광범위하게 적용될 것이다.

 

10여년 전에도 AI 테마가 일어나기는 했었지만,

그때는 산업 자체가 AI를 활용할만한 정도의 수준에 이르지 못 했었다.

(신석기 시대에 노트북을 들고 가봐야 무슨 소용이...)

 

현재도 완벽하게 적용하기에는 아직 먼 미래이겠지만,

그 필요성과 효용성만은 필요하다고 모두가 인지하고 있기에,

미국은 '팔란티어' 같은 기업을 먼저 출범 시켰는지도 모르겠다.

 

'팔란티어'가 현재의 수준을 넘어서 향후에는 데이터와 관련된

모든 산업분야로 뻗어 나간다면 이 기업의 가치는 얼마쯤 될까 궁금해지기도 한다.

 

최근 소식으로는 

아마존 AWS 및 IBM과도 협업을 맺었다고 한다.

이는 클라우드 분야 및 해당 기업의 영업 및 마케팅을 이용할 수 있는 잇점이 있다.

 

위 뉴스로서 우리는 21년도 또한 적어도 '팔란티어'가 예상하는 실적정도는 

나와줄수 있을 것이라는 예상을 해볼 수 있다.

 

 

 

 

 

 

 

○ 참고 영상